Guía · 7 min de lectura
Cuándo se paga una refinanciación
Refinanciar no es una decisión de tasa, es una decisión de tiempo: ¿cuánto tiempo conservarás de verdad este préstamo? El mes de equilibrio lo responde todo.
Sobre un préstamo de $400.000, bajar del 7,5% al 6,0% ahorra $399 al mes. Con $6.000 de costos, la refinanciación equilibra en 1 año 4 meses — y deja $137.516 netos si se mantiene los 30 años completos.
La aritmética es una división. Sobre un saldo de $400.000, el pago al 7,5% es $2.797 y al 6,0% es $2.398 — un ahorro de $399 al mes. Costos de cierre de $6.000 divididos por $399 son quince meses, así que la refinanciación empieza a pagar en el segundo año del préstamo nuevo, alrededor de febrero de 2028 en este ejemplo.
Todo lo demás es comentario sobre esa división. Una bajada de tasa mayor acorta el equilibrio. Costos menores también. Planear mudarse antes del mes de equilibrio convierte la refinanciación en una pérdida disfrazada de mejora.
Lo que pierdes a corto y ganas a largo
Pasa el mismo préstamo a un plazo de 15 años y el pago sube en vez de bajar — el "ahorro" es negativo, y la calculadora no reporta ganancia mensual. Esta es la comparación que esconde la vista de la cuota: una refinanciación a 15 años suele perder dinero mes a mes y gana enormemente sobre el plazo, porque la tasa es más baja y los años de interés son menos.
Cuál conviene depende de la misma pregunta de siempre: cuánto tiempo te quedas. La refinanciación a 30 años paga en quince meses y cuesta más interés total que el préstamo original más corto. La de 15 años cuesta más al mes y termina años antes con seis cifras ahorradas.
El reinicio del plazo que nadie menciona
Refinanciar un préstamo al que le llevas cinco años hacia un nuevo plazo de 30 reinicia el reloj. La cuota baja en parte porque el saldo se amortiza sobre 360 meses nuevos en vez de los 300 que te quedaban. Esos diez meses extra de pagos son invisibles en la comparación mensual y enormes en la de toda la vida.
La comprobación honesta es el beneficio neto sobre el plazo, que resta los costos al ahorro — y al plazo que cediste. Si el número solo funciona porque el plazo se estiró, el trato es más pequeño de lo que parece.
Preguntas frecuentes
¿La regla del 1% es real?
Es un atajo que ignora saldo, costos y horizonte — las tres entradas que deciden todo. Una bajada del 0,75% sobre un saldo grande con costos bajos supera una del 1% sobre uno pequeño. Calcula el punto de equilibrio en su lugar.
¿Las refinanciaciones sin costo son una trampa?
Son un intercambio: el prestamista cubre el cierre y cobra una tasa más alta durante la vida del préstamo. Para alguien que quizá se mude en uno o dos años, ese intercambio puede ser correcto — el equilibrio llega de inmediato. Para una estancia larga, la tasa extra compone mucho más allá de lo que valían los costos.
¿Refinancio también para quitar el PMI?
Si la nueva avalúo te coloca en un 80% de relación préstamo-valor o mejor, el préstamo convencional nuevo no tiene PMI — y ese ahorro mensual pertenece al equilibrio junto al ahorro de tasa. Suma la prima del PMI al ahorro mensual y divide otra vez.